导读
华林(化名)把自己的房子交给了一家租赁机构，一次租五年，一年付一次房租，之后她成了“房东”，这让她感到如释重负。
没想到，8个月后，她突然收到一家保理公司的“讨债”短信，震惊地发现自己竟然是“借款人”。
经进一步调查，华林发现，在她不知情的情况下，租赁机构以她的名义签订了年租金和装修贷款的保理合同。现在，她不仅有两笔共计10多万元的债务，还面临保理公司的起诉。
据《21世纪经济报道》记者调查，是上海易贷网旗下名为“房乐芬”的租金折扣产品，不仅涉及易贷网、分融资产，还涉及天辰汇利商业保理(深圳)有限公司(以下简称天辰)和湖南云禾物业管理有限公司(以下简称云禾)。通过复杂的融资交易，这些机构最终使华林成为向地主讨债的对象。
近期一线城市租金大幅上涨，背后租户的租金贷款形成了租赁运营商的资金池，被称为金融风险点之一。华林的情况是房东一级的租金折扣业务。产品结构涉及租赁、保理、P2P，数量和规模巨大。
值得注意的是，这种租金折扣业务以房东的租金收入作为还款来源。一旦租金收入无法全额获得，后续还款就无法进行，房东和P2P投资者将承担巨大风险。
从“甩手房东”到被告
2017年12月12日，经中介介绍，华林与湖南云禾物业管理有限公司(以下简称云禾)签订《房屋租赁合同》，租赁期限5年，年租金每月2300元。第一年，免除了两个月的租金。从2019年开始，租金每年上涨5%，五年总租金近15万。
据华林回忆，签完合同七天，她收到了两个手机验证码，都是允许的，并做了解释。这就是总行需要核实收款人信息并要求华林提供该验证码的原因。林华听了。第二天，她收到了第一年的房租加上一个月的押金，共计25200元。
林华毫不怀疑。直到8个月后的2018年8月10日，她突然收到天辰发来的短信，要求还款49175元，并支付逾期违约金2978元。
迷茫的林华根据短信内容联系了客服。客服出示了《托管/租赁合同补充协议》、《租金年付保理服务合同》、《借款合同》三份电子合同，称根据这三份合同，华林应该偿还贷款。
林华意识到自己的验证码已经被用来签合同了。随后，她在成都法院司法公开网上发现，2018年8月17日，她和其他几位房东成为被告。共同被告为云和房产法定代表人王新，原告为天辰保理。该案目前正在审理中。
据成都法院公开网，天辰作为原告分别起诉69人，本案为合同纠纷。
从“抛掉房东”到被告，华林联系了10名与她有共同经历的房东，均获准与该房产签订3份电子合同骗取验证码，并收到催债短信。据华林统计，11名房东的欠款总额为58.8万元。
房乐分的金融套路
林华想起自己当时收到的验证码短信来自方了。
房乐芬是分融资产的主要产品。根据分融资产的官方信息，是一款租金打折的租赁金融产品。“为房东提前返还提供租金，帮助公寓运营商低成本扩张房源，提升市场竞争力。”
王新告诉21世纪经济报道记者，天辰最初找他，推荐方了作为资金来源，帮助云和解决每年的租金支付。
于是，在天辰的帮助下，云和来的人的验证码签了好几份合同。王新承认，这三份电子合同都是在房东不知情的情况下签署的。“当时，天竺说有必要以th的名义签署这三份合同
和引导林华等房东，以租赁托管(补充)合同为基础，进行了租金年付保理和装修贷的融资。其中，天宸保理、林华和允和物业三方签订了保理合同，天宸拟通过受让租赁合同下的应收租金权益，可使林华和允和提前一次性获得56200元租金收入;林华负责还款，一旦逾期，天宸可向林华追偿，并要求允和承担连带责任。
这就是林华为何收到天宸催债的信息。
另一份《借款合同》则显示，林华作为借款人、宜贷网作为居间服务平台，发起了一笔装修借款，金额是56200元，利率为11.9%。出借人则涉及12位个人。
盈科全球合伙人、律师郭韧分析，从上述合同看是形成了两笔借款，不过具体应该以全部材料包括银行流水等信息为准。
而在林华等房东看来，实际上只有一笔借款，就是56200元。根据王鑫的说法，天宸的保理相当于给允和的定向授信，帮允和垫付年租金和装修款。
在这个过程中，都需要房东的配合，以房东的名义发起借款和签订保理合同，“也就是说，我自己进行P2P的装修借款，天宸拿走了这笔钱，再把这笔钱付给我和允和，这不就是个骗局?”林华说。
那么，以房东名义在宜贷网进行的P2P装修借款，到底是如何到了天宸那里再进行租金贴现的?房乐分产品的交易结构究竟是怎样的?
对此，天宸、纷融资产、宜贷网均未回应。
据21世纪经济报道查询，推出房乐分业务的纷融资产，是上海易贷网旗下的资管品牌;宜贷网则是其关联公司，同属上海易贷网金融信息服务有限公司。
另据媒体报道，去年6月，纷融资产推出“房乐分”，为运营商向房东提前支付1-2年租金，以运营商的房屋租金为主要还款来源。
在郭韧看来，在林华的这个案例中，房东信息被私自挪用办理了贷款，房东与天宸、P2P平台的实际出借人形成了借贷法律关系;同时，允和物业担任了多个角色，既是承租人，又是金融中介，同时还是二房东。
但由于居间地位在整个交易流程中的奠定，导致允和物业规避了很多民事法律责任，同时，通过租金、装修款代收的方式套现，天宸获取了套利，却将还款责任转嫁到了房东身上。
而一旦允和资金链断裂无法还款，房东和初始的P2P平台的投资人，都将面临风险。
一方面，保理公司可向房东追偿同时要求允和物业承担连带责任;另一方面，根据林华的《借款合同》，在宜贷网上有12位投资人将钱借给了她。她对此也负有还款责任。目前，那12位投资人有没有收到相应的款项不得而知，如果没有，投资人也许要自己承担损失。
郭韧认为，允和物业在整个租房和融资过程中，利用不知情的用户信息贷款，已经涉嫌诈骗;从贷款及保理融资开始，仅以租金回报作为还款来源，不足以支撑整个交易，具有非法占有的目的。
同时，保理公司和宜贷网与借款人签订合同的方式仅通过短信，并未释明借款人，未尽到提示义务。两款融资产品涉嫌违规，尤其是认定是否存在借贷的合意，形成基础的借贷关系存在严重问题。
值得关注的是，这类租金贴现业务在市场中大量存在。纷融资产官网信息显示，房乐分业务已为近万房主提供超过10亿规模的资金服务;此外，还有许多类似的金融产品正在与多家公寓运营商合作。
9月5日，记者致电纷融资产客服，对方表示，房乐分产品现已停用;而在纷融资产的官微上，租金贴现业务已无法注册。
林华现在还不知道天宸为何要起诉自己，收到的还款信息也不知要如何处理。王鑫则发出声明，相关的保理、装修借款合同，皆是在房东们不知情的前提下发生，所涉及的各项条款、权益、责任、义务和约定等都与各位业主无关。
他还承诺，2018年8月底前支付各房东的房屋所欠物业管理费，并理清和剥离各位房东与天宸之间的法律或经济纠纷，如发生任何经济纠纷或法律纠纷，由王鑫及允和、屋哈(允和关联公司)负全责。另据王鑫称，目前允和与天宸正在协商解决问题，且由于诉讼涉及人数众多，成都法院暂未向林华等房东发出传票。
(责任编辑：赵雅芝)
