来源：中国证券报
19日，深交所发布《关于做好创业板上市公司适用再融资简易程序相关工作的通知》(简称《通知》)，明确已发布召开2019年度股东大会通知的创业板公司，可授权董事会通过召开临时股东大会的方式决定小规模快速融资事项。
灵活优化机制
《通知》明确，上市公司申请简易程序向特定对象发行股票时，应仔细阅读相关规则，认真检查是否存在不适用简易程序的情形，确保符合规则要求。
《通知》发行日前(含发行日)已发布召开2019年度股东大会通知的上市公司，可授权董事会决定以召开临时股东大会的方式向特定对象发行融资总额不超过3亿元且不超过最近一年末净资产20%的股份，该授权将于2020年度股东大会召开之日届满。
“创业板证券发行上市审核规则规定，小规模快速再融资需要经年度股东大会授权，但几乎所有创业板公司都已经召开了2019年度股东大会。”资深投资银行家王表示，《通知》可以理解为交易所积极灵活优化机制，为企业尽快应用新规创造便利，释放更多改革红利。
东方财富Choice数据显示，有771家创业板公司宣布将于6月12日或之前召开年度股东大会，占创业板公司总数的96.5%。这意味着，如果不进行《通知》中提到的调整，大多数公司要到明年才会适用新规定。
违规将从重处理
此前，6月12日发布的创业板相关规则对小规模快速融资做了多方位的完善：融资额度大幅提高，从最高5000万元且不超过上市公司净资产的10%提高到最高3亿元且不超过净资产的20%；简化审计程序，提高融资效率。深交所将在2个工作日内受理申请，自受理之日起3个工作日内向证监会提交注册，注册通过后10个工作日内完成发行和兑付。
王表示，小快机制是本次改革的一大亮点，可以大大提高创业板公司的融资效率，减少审核时间，充分发挥市场机制的作用。有望在未来得到广泛应用。
“以前小规模快速再融资因为融资金额小、分配效率低，很少被公司采用，但现在大家都要积极参与。”深圳一家上市公司的书记说。
深交所在放宽融资限制、释放监管温度、增强市场化改革获得感的同时，在《创业板上市公司证券发行上市审核规则》中明确表示，将严肃处理违规发行行为，对拒不接受相关上市公司和保荐机构1至5年内汇总发行上市申请的，给予纪律处分。“要放开审查和发行，就要加大约束和规范。这是注册制的应有之义。”王对说道。
深交所认为，上市公司应合理确定融资规模，提高募集资金使用效率，使用切实可行的资本市场融资工具。深交所将加强对上市公司再融资适用简易程序的事后监管，发现不符合简易程序申请要求的，将严格按照规定严肃处理。
