1、项目基本情况
本项目总投资6.8亿元，计划募集资金4亿元。项目实施地点为海安经济技术开发区长安纺织科技园雄狮路88号，主体为上市公司子公司江苏德发瑞。2020年9月17日，公司同意与南昌汇兴股权投资合伙企业(有限合伙)(以下简称“南昌汇兴”)、广西柳州鲍比富昂投资基金合伙企业(有限合伙)(以下简称“柳州鲍比”)签订《关于江苏德法瑞新材料科技有限公司之增资协议》(以下简称“《增资协议》”)。增资完成后，上海天洋、南昌汇兴、柳州鲍比将分别持有江苏德发瑞63.77%、24.15%、12.08%的股权，未来募集资金到位后，上市公司将以委托贷款方式实施项目。
该项目拟建设在海安经济技术开发区。计划投资建厂及配套设施，在利用现有设备的基础上，购置各类生产设备。本项目是公司拓展热熔墙体覆盖业务的上游业务延伸。一方面可以保证墙面覆盖的原材料供应，另一方面可以有效提高墙面覆盖产品的良品率。项目建成后，将有助于企业扩大高档环保墙布和功能性面料的生产规模，提高公司的市场占有率和盈利能力。
2、项目建设背景、必要性及可行性
（1）项目建设背景
随着经济社会的快速发展，环境保护越来越受到重视，新能源和新材料逐渐渗透到人们的生活中。节能、环保、健康已经成为时代的主旋律。另外，目前房地产行业的发展带动了上游家装行业的快速发展。在生活环境方面，健康环保的产品更受消费者青睐。墙纸产品在家装行业的应用，因其施工工艺繁琐，不能满足消费者对绿色环保的要求，且使用寿命短，一直备受诟病。传统壁纸在施工过程中，如果粘合剂选择不当，苯甲醛等有害有毒物质会对人体造成伤害。此外，传统壁纸存在消耗森林资源、不可回收、自然降解等问题，导致行业发展缓慢。
与壁纸相比，传统的墙面覆盖产品无缝、易安装。天阳热熔墙面涂料采用公司独创的四层复合专利技术。与传统的墙面覆盖相比，它有进一步的优势。它不仅不含甲醛、苯等对人体有害的挥发性物质，还有效降低了传统墙体材料中的绿色环境安全风险。它具有通风、防霉、施工方便的独特特点。它可以实现不用搬家就能更换新房，真正做到“8小时复新”。在精装房装修、二手房改造等领域具有广阔的发展前景。目前国内墙面涂料行业还处于起步阶段，市场增长迅速，因此环保墙面涂料将逐渐成为行业主流。未来，墙面涂料企业需要大力发展绿色墙面涂料，开发更多高档产品，提高产品质量和使命寿命。国内企业迫切需要品牌建设。
（2）项目必要性
1）项目建设顺应墙布市场发展，建成后可巩固公司在墙布市场的行业地位
随着社会经济的快速发展和人们生活水平的不断提高，墙面覆盖装饰越来越被消费者所接受。在耐久性、环保性等性能方面，墙面覆盖比壁纸有明显优势，消费者的接受度也在不断提高。预计墙面涂料将进一步取代壁纸，成为未来墙面装饰的主流饰面材料。此外，根据中国室内装饰协会的统计，近年来墙面涂料的销量逐年增长。截至2018年，中国墙布销量为7.28亿平方米，同比增长
司战略发展规划目前，公司现有面料和墙布产能不足。随着墙布和面料市场规模的扩大，公司现有场地已无法满足公司未来的发展需求。另外，面料是墙布产品生产所需的主要原材料之一，两种产品的生产场地相隔较远增加了公司物流成本，直接影响墙布产品的毛利率。
“高档新型环保墙布及产业用功能性面料生产项目”在海安市经济技术开发区新建墙布和面料生产厂房及相关配套设施，建设墙布及面料生产线，有助于公司打造墙布及面料产品生产基地，提升公司整体盈利能力。
3）项目有利于优化产品结构，提高核心竞争力
上海天洋一直致力于共聚酯热熔胶（PES）、共聚酰胺热熔胶（PA）等高性能优质系列热熔胶的研发、生产和销售，历经十几年的发展，已成为国内生产规模最大的热熔胶系列产品专业生产厂家之一。公司在热熔胶产品技术研发及应用的基础上形成了具有市场竞争力的墙布产品，然而当前墙布所需的原材料-面料和无纺布部分为外购，一定程度上增加了墙布产品的原材料成本。
为满足公司发展规划、提升产品盈利能力及市场竞争能力。公司拟投资“高档新型环保墙布及产业用功能性面料生产项目”，将上海天洋多年的新材料行业经验与面料及墙布等产品相结合，打造有自主特色的面料、墙布生产线，有助于形成独具特色的产品结构。同时，通过扩大生产形成规模效应，有效降低成本，提高公司的利润水平，促进公司的快速发展，进一步提高公司的核心竞争力。
（3）项目可行性
1）公司具有扎实的技术支持和研发能力
上海天洋自成立以来持续增加对技术研发的投入，拥有独立的研发设计中心。截至 2019 年底，公司共获得国家授权专利 92 项，其中发明专利 76 项，实用新型专利 16 项，累计共有 16 项发明专利获得境外授权。公司与上海交通大学及华东理工大学等多所高等院校建立产学研合作关系，致力于提供环保、优质的粘接材料解决方案，同时参与起草制定多项胶粘剂国家行业标准。通过多年的技术开发积累，公司产品被广泛应用于服装、汽车、光伏新能源、家用纺织、电子电器、工业过滤、印刷包装、室内装饰、涂料等领域。同时，公司将研发能力提升作为公司持续发展的重要战略，未来将持续进行研发投入，提升公司研发和生产能力，扎实的技术支持和研发能力为本次项目建设提供了技术基础。
2）公司具有富有经验的研发团队及人才储备
上海天洋专注于各类热塑性环保粘接材料的研发和生产，是国内最大的 PA、PES 热熔胶产品生产企业之一。公司的主要技术研发团队成员均在热熔胶等相关行业从业多年，积累了丰富的行业经验，在产品研发、生产管理、品质控制、市场开拓等方面均拥有深入的了解，能够及时获取客户诉求和把握行业发展趋势，明确公司的新兴业务和未来发展方向，不断挖掘和实现新的业务增长点。
公司将热熔胶产品进一步加工生产成墙布产品的原材料之一“网膜”，一方面保障墙布产品的材料成本，另一方面，提升墙布产品的性能指标。公司经验丰富的研发团队为本次墙布产品的性能升级和生产提供了人才基础。
综上所述，公司稳定深厚的技术积累和人才储备为本项目建设提供了有力的保障。
3、项目投资概算
项目投资概算情况如下：本项目总投资 6.80 亿元，其中工程费用 5.81 亿元（含建筑工程费 2.30 亿元、设备购置及安装工程费 3.51 亿元），工程建设其他费用 0.20 亿元，预备费 0.30 亿元，铺底流动资金 0.50 亿元。拟使用募集资金 4.00亿元用于建筑工程费和设备购置及安装费用。
4、项目经济效益分析
根据项目可行性研究报告，本项目投资财务内部收益率（税后）为 15.97%，投资回收期为 8.29 年，经济效益良好。
5、项目核准情况
截至本预案出具日，本项目已完成备案、环评及用地手续。
