3月6日，证监会发布《转板上市指导意见（征求意见稿）》(以下简称《转板指导意见》)。试点期间，已在新三板精选层上市满一年且符合《证券法》上市条件和本所相关规定的企业，可向上海证券交易所科技创新板或深圳证券交易所创业板申请转让上市。
《转板指导意见》遵循试点先行的原则，初期选择上海证券交易所和深圳证券交易所其中一个板块进行试点。经过一段时间的试点，我们将评估和完善向市场转移的机制。
证监会在起草说明中表示，建立转让上市机制是新三板改革的关键举措之一，有利于为中小企业成长开辟市场通道，充分发挥新三板市场承上启下的作用，实现多层次资本市场互联互通。
对于此次发布的规范性文件，证监会也在起草说明中指出，是落实新三板改革方案要求，规范上市转让行为，协调协调不同上市路径的制度规则，做好监管衔接。
一，转板上市条件
《转板指导意见》中规定，申请转板上市的企业应在新三板精选层挂牌，且应在精选层连续挂牌一年以上，同时应符合转板上市条件。
转板上市条件应与首次公开发行上市条件基本一致，交易所可根据监管需要提出差异化要求。
二，转板可转入科创板、创业板
《转板指导意见》规定，试点期间，符合条件的上市公司可申请转投科创板或创业板。
证监会在起草说明中表示，这一安排有利于与科创板、创业板改革衔接，也有利于控制风险。
三，转板上市程序
转让上市属于股票交易场所变更，不涉及股票公开发行，不需要中国证监会依法核准或者登记，由上海证券交易所、深圳证券交易所根据上市规则进行审核决定。
根据《转板指导意见》的规定，转让上市程序主要包括：家企业在履行内部决策程序后申请转让上市，交易所审核并作出是否批准上市的决定，以及企业终止在新三板上市并在上海证券交易所或深圳证券交易所上市交易。
此外，已申请转板上市的新三板上市公司按照交易所相关规定，聘请证券公司作为上市保荐人。
《转板指导意见》指出，鉴于新三板精选层上市公司在公开发行时已被保荐机构核查，进入精选层后仍继续监管，上市公司转上市板的推荐要求和程序可适当调整完善。
四，转板的股份限售安排
在新三板上市的公司转板上市的，限售股应符合法律法规和本所业务规则。
计算上市公司上市后限售股份期限时，原则上可以扣除选择层面的限售股份时间。上海证券交易所和深圳证券交易所规定了上市公司控股股东、实际控制人和董事所持股份的限售期。
五，严格转板上市审核
《转板指导意见》严格转让上市审核。上交所和深交所建立了高效、透明的转板上市审核机制，并依法依规进行审核。
交易所在转让上市审核中，发现转让上市申请文件信息披露存在重大问题且未作出合理解释的，可根据业务规则对拟转让上市公司采取现场检查等自律管理措施。审计程序
