军工高端材料龙头股航天军工创业板龙头股

【作者简介】菠萝来自私募冠军团队，累计规模10位数。拥有13年投资经验，擅长逢低吸纳和重组，现任阳光私募基金经理。

一、松果有话说

周一市场触底反弹，大大超出市场预期，尤其是茅台。当跌至动态PE的近40倍时，逢低买入的资金如潮水般涌入，带动核心资产反弹，令人敬畏。

周一的市场，有三个板块需要回顾。

第一个是券商和白酒，这是今天大幅反弹的主力。这应该是估值修复，所以我判断修复到位后会进入震荡，持续性可能没有大家想象的那么强；

第二个是工程机械。突然开始令人费解。其实不难理解。周末召开的重要会议再次把六稳放在了前面。考虑到疫情前出口高峰已至，消费复苏有所延迟，下半年投资将发挥重要作用，这是工程机械大幅反弹的主要原因。所以未来会有一定程度的延续性，很容易被新闻刺激。

三是前期我们反复喊的军工。逻辑很简单。今年一季度各大主机厂业绩增速接近40%，景气度非常高。同时，在“十四五”和国内替代的双重背景下，产业链将持续繁荣。过去困扰军工股表现不佳的因素，今年都没有了。

对军工行业，尤其是军工电子、军工材料、军工零部件等高景气行业保持清醒的认识。

最后说说市场，用一句话总结：反弹是分阶段到位的，然后会有波动！

二、资金管理

1、仓位建议

70%的位置

三、操作策略

1、盘面概述

周一，大盘上涨1.97%，收于3464.29点；深成指上涨2.25%，收于14798.16点；创业板指数上涨1.55%，收于3493.36点。市场

class="candidate-entity-word" data-gid="14242883" qid="6546358480867955982" mention-index="0">成交量放大，两市合计成交1.51万亿元。北向资金今日净买入51.84亿元。

最新的“基金仓位监测”数据显示，近期混合基金仓位微幅变化，但股票型基金一直小幅加仓，如下图所示（数据来源：金蟾基金网）：

基金仓位监测

2、热点归纳与前瞻

周一，行业板块呈现普涨态势，航天航空与酿酒板块领涨，仅钢铁、煤炭、有色金属板块逆市下跌。早盘，盐湖提锂和军工率先大涨，随后白酒和工业4.0开始发力；下午，券商、工程机械、工业互联网、水泥等轮番异动，赚钱效益明显，半导体和黑色系补跌。

短期来看，核心资产特别是茅台已经止跌，证券股也跟随大涨，但持续性难言乐观，我这边更加看好军工，板块已经激活，持续性预计较强。同时，蓝宝石受益MINI放量、铝塑膜、三代半导体可持续跟踪。

热点归纳与前瞻

3、大盘预判

下面是大盘30分钟K线走势图，从图中我们明显看出，大盘W整理后突破，已经成功穿越3450附近的压力，短期将会尝试摸到，前期大盘的底部3580点附近，但由于3500附近的套牢盘比较重，预计周二出现冲高回落是大概率事件，预计指数在3 401~3588区间震荡为主。如果核心资产持续反弹，收复3500点也指日可待。